Определение справедливой стоимости активов

Такое, относительно новое понятие, как оценка справедливой стоимости (активов или погашения обязательств) представляет собой ценовой ориентир, который формируется на дату оценивания в рамках типичной сделки между рыночными участниками. В этом контексте справедливая стоимость соответствует рыночной цене выхода, которая базируется на оценке силами самих участников рынка, без учета субъективного анализа со стороны. Такой вид стоимости устанавливается только на текущий момент совершения обязательств, а не на будущую или прошлую даты. К примеру, справедливая цена авто – это рыночная оценка аналогичного актива на текущую дату.

Также данный показатель по ФСБУ определяется для:

• Точности учета – чтобы отражать активы в финансовой отчетности по реальной стоимости, которая учитывает текущие рыночные условия
• Прозрачности отчетности – с целью предоставления достоверной информации пользователям отчетности (инвесторам, кредиторам) о рыночной стоимости активов
• Обоснования стоимости при сделках – справедливая стоимость помогает установить рыночные цены для возможной продажи, аренды, или других операций с активами
• Оценки обесценения – определение справедливой стоимости позволяет выявить обесценение активов и корректировать балансовую стоимость, если рыночная оценка снизилась

В каких аспектах бухучета применяют справедливое оценивание объектов?

По российскому законодательству справедливая стоимость финансовых активов, объектов, обязательств и др. используется с 2021г. по фин.стандартам бухучета 5/2019 «Запасы». С 2022г. – по ФСБУ 25/2018 «Бухгалтерский учет аренды», 6/2020 «Основные средства», 26/2020 «Капитальные вложения». Определяется этот показатель по базовому стандарту МСФО13 «Оценка справедливой стоимости», принятому в РФ 28.12.2015 Минфином, Приказ за № 217н.

В чем отличия рыночной стоимости от справедливой?

Понятия в чем-то схожи, и применяется справедливая цена в тех позициях, где раньше была рыночная. Но все-таки есть заметные отличия. Под рыночной понимают стоимость, которая отражает наиболее вероятную цену реализации объекта оценки на конкурентном и прозрачном рынке, когда:

• Сторонам не в тягость выполнять реализацию или приобретение объекта
• Участники полной мерой информированы о предмете сделки и действуют в интересах собственной выгоды
• Объект выставлен через публичное предложение для открытых продаж на рынке, типичном для аналогичного актива, предмета и прочее
• Ценовое выражение купли/продажи – это справедливое вознаграждение за объект
• Стороны не подвергались принуждению к заключению сделки
• Оплата за объект осуществляется в денежном выражении

В свою очередь, справедливый стоимостной показатель — это цена, которая могла быть получена или выплачена при обычной рыночной сделке на дату оценки. При ее расчете берут во внимание характеристики предмета сделки, возможные ограничения на его использование и продажу, текущую рыночную ситуацию на основном или наиболее выгодном рынке, а также экономические интересы участников купли/продажи. Главное различие заключается в том, что рыночная оценка есть отражением стоимости на каком-то абстрактном рынке, а справедливой зовется цена для конкретного лица. Обе стоимости обычно довольно близки по значению, когда рынок аналогичных объектов хорошо развит. В случае уникальных объектов, например, с особыми характеристиками, справедливая стоимость может сильно отличаться от рыночного показателя.

Какими способами лучше устанавливать справедливую стоимость?

Законом не предусматривается, что данный вид оценки обязан проводить только бухгалтер предприятия или напротив, только лицензированный оценщик. Поэтому мы предлагаем свои услуги для данных расчетов. Профессиональный оценщик компании А Wall использует механизм определения справедливой цены, который, на первый взгляд, похож на рыночную оценку, но на практике выглядит несколько сложнее. Справедливую стоимость рассчитывают прямым путем (базируясь на ценах активного рынка) и косвенным (оценивая возможные в будущем денежные потоки). Для начал специалист разбирается с тем, что предстоит оценивать, а потом:

• подбирается соответствующая учетная единица (п. 13 МСФО)
• определяется основной рынок, где будут мониторить справедливую стоимость
• устанавливаются общие отличительные характеристики участников рынка
• определяется самое результативное и выгодное применение объекта (его состояние, местоположение (т.к. расходы на транспортировку снизят оценку), вероятные ограничения для эксплуатации
• подбирается подход оценивания: рыночный (сведения об аналогичных операциях на рынке), доходный (ожидание будущих денежных потоков, дисконтированных на дату определения цены), затратный (сумма на замену производительной способности актива)

Что означает термин «основной рынок» применительно к справедливой оценке?

Это рыночная площадка с самым большим оборотом и уровнем активности касаемо идентичных активов/обязательств (как вариант, регион). У разных компаний могут быть различные основные рынки, так как у организации может быть ограничен доступ к определенному рынку. В отсутствие основного отслеживают сведения на наиболее выгодном рынке для данного объекта сделки. В разряд выгодного попадает тот рынок, где есть максимум цены, которая будет выручена от реализации или сводит к минимальным показателям сумму выплаты при передаче обязательства (с учетом издержек на транзакции и транспортировку).

Кто вправе делать справедливую оценку?

Процесс установления справедливой стоимости в компетенции штатного специалиста бухгалтерской сферы. То есть, учреждение или организация может определить данный вид оценки самостоятельно и не приглашать оценщика. Как того требует рыночная стоимость, определение которой по закону в сфере деятельности только лицензированного эксперта-оценщика.

При этом, руководствуясь ст.9 ФЗ 06.12.11 №402, такая оценка обязана подтверждаться и оформляться надлежащими первичными документами, как и любой другой факт предпринимательской или другой деятельности в области хозяйствования и производства. Но поскольку это сравнительно новое понятие стоимости может вызывать затруднения с определением и расчетами, лучше этот процесс доверить компетентным специалистам компании А Wall.

Примеры справедливого оценивания по ФСБУ

• Автомобиль – наблюдаемая на основном рынке цена аналогичного транспорта, скорректированная на затраты по его доставке в текущее местоположение — это справедливая оценка авто
• Недвижимость – в данной сфере распределение справедливой оценки происходит между составляющими актива: участком земли и улучшением объекта недвижимости